Microsoft Word - 2007 3 4.doc 2007 ‐ 68  •  Economic Analysis®    Abstract: The MEGA Program is funded by the United States Agency for International Develop‐ ment, and implemented by the Urban Institute from Washington DC. Its objective is, in short, to enable  local governments and local businesses in Serbia to foster economic growth not only in the participating  municipalities but also, through the effect of keeping up with them, in all others. The eleven municipalities  that joined the Program in its second stage, referred to as Cohort 2, exhibited a weak economic performance  in 2006, as the baseline year. In comparison with Serbia, the majority of these municipalities had a lower  share of women in employment (in total, and by enterprises and entrepreneurs), and a higher share of women  in unemployment. The unemployment rates in total and for women in particular, were high everywhere.  Only for two municipalities were they lower than for Serbia. At last but not the least, new enterprises and  new entrepreneurs were established, for the most part, in the wholesale and retail trade – which is not crucial  for the economic growth of impoverished areas.  Introduction  The MEGA Program is funded by the United States Agency for International Development,  and implemented by the Urban Institute from Washington DC. Its objective is, in short, to enable  local governments and local businesses in Serbia to foster economic growth not only in the partici‐ pating municipalities but also, through the effect of keeping up with them, in all others. (MEGA is  the acronym from the Municipal Economic Growth Activity.)  The Program has been fully operative since January 2006. It has two stages so far:  o In the first stage, ten municipalities were chosen to participate in the Program: Indjija,  Kragujevac, Krusevac, Loznica, Novi Beograd, Prokuplje, Subotica, Uzice, Vranje and  Zrenjanin. As a whole, they are referred to as Cohort 1. Changes in the economic per‐ formance of the municipalities within Cohort 1 in the course of time have to be assessed  in relation to the baseline year 2005.  o In the second stage, additional eleven municipalities joined the Program: Arilje, Cacak,  Kraljevo, Leskovac, Pancevo, Paracin, Pecinci, Prijepolje, Sabac, Smedervo and Vrsac.  As a whole, they are regarded at as Cohort 2. Changes in the economic performance of  the municipalities within Cohort 2 over time have to be evaluated with reference to the  baseline year 2006.  The economic position of the municipalities within Cohort 1 in the baseline year 2005 and its  changes up to March 2007 have been already assessed.  This paper – which has been also supported by the Ministry of Science and the Protection of  Human Environment of the Government of the Republic of Serbia within its program for the pe‐ riod 2005–2007 – will deal with basic economic facts on the municipalities within Cohort 2 in the  baseline year 2006.  As the dissemination of official data at lower levels of aggregation is aggravated in case of  Serbia,  the aforementioned basic economic  facts  involve  four variables only:  the employed,  the  Cohort 2 of the MEGA Program:  Basic economic facts, 2006 Gordana Vukotić‐Cotić, Institute of Economic Sciences, Belgrade, Serbia  KEY WORDS: EU Employment, unemployment, new job opportunities JEL : R11 ORIGINAL PAPER Volume 40 • Autumn 2007 • 69  unemployed, new enterprises and new entrepreneurs. The data on the variables in question are  released by:  the Statistical Office,  the National Employment Service and  the Business Registers  Agency of the Republic of Serbia.  Employment and unemployment  Employment, unemployment and the labor force, in total and for women, relating to Serbia  and Cohort 2  in 2006, are presented  in Tables 1–3 as the simple arithmetic means of the corre‐ sponding values of 31 March and 30 September. Employment includes persons who are employed  in enterprises, on the one hand; and entrepreneurs, with or without employees, on the other hand.  Consequently, and unfortunately,  it excludes farmers. Enterprises are taken  in a broader sense:  they cover small, medium and large firms – as well as cooperatives, institutions and organizations.  Unemployment comprises persons who are registered as unemployed, although they might have  been occasionally or informally employed. This concept of unemployment differs, therefore, from  that adopted by the International Labor Organization. The labor force is defined as the sum of the  employed and the registered unemployed.    Table 1. Employment: 2006  Total  Enterprises  Entrepreneurs    Total  Women  Total  Women  Total  Women     Absolute values  Serbia  2,025,627  872,907  1,471,750  636,244  553,877  236,664  Cohort 2  236,289  97,247  164,461  68,824  71,828  28,423  Arilje  6,487  2,327  3,389  1,516  3,099  811  Cacak  28,741  13,433  22,460  10,155  6,281  3,278  Kraljevo  33,906  13,857  20,907  8,267  12,999  5,591  Leskovac  32,969  14,221  22,764  9,678  10,206  4,543  Pancevo  37,700  15,788  27,550  11,052  10,151  4,736  Paracin  12,021  4,706  8,360  3,473  3,661  1,233  Pecinci  4,034  1,531  2,190  1,091  1,844  440  Prijepolje  7,666  3,454  5,853  2,770  1,814  684  Sabac  28,063  11,148  19,238  8,062  8,825  3,087  Smederevo  29,357  9,831  20,623  7,782  8,734  2,050  Vrsac  15,344  6,951  11,128  4,978  4,216  1,973     Shares (%)  Serbia  100.0  43.1  100.0  43.2  100.0  42.7  Cohort 2  100.0  41.2  100.0  41.8  100.0  39.6  Arilje  100.0  35.9  100.0  44.8  100.0  26.2  Cacak  100.0  46.7  100.0  45.2  100.0  52.2  Kraljevo  100.0  40.9  100.0  39.5  100.0  43.0  Leskovac  100.0  43.1  100.0  42.5  100.0  44.5  Pancevo  100.0  41.9  100.0  40.1  100.0  46.7  Paracin  100.0  39.1  100.0  41.5  100.0  33.7  Pecinci  100.0  38.0  100.0  49.8  100.0  23.8  Prijepolje  100.0  45.1  100.0  47.3  100.0  37.7  Sabac  100.0  39.7  100.0  41.9  100.0  35.0  Smederevo  100.0  33.5  100.0  37.7  100.0  23.5  Vrsac  100.0  45.3  100.0  44.7  100.0  46.8    Source: Statistical Office of the Republic of Serbia  2007 ‐ 70  •  Economic Analysis®  Table 2. Unemployment: 2006  Absolute values  Shares (%)    Total  Women  Total  Women  Serbia  917,298  495,667  100.0  54.0                Cohort 2  133,788  73,963  100.0  55.3  Arilje  2,037  1,047  100.0  51.4  Cacak  17,238  9,120  100.0  52.9  Kraljevo  15,964  9,242  100.0  57.9  Leskovac  22,413  11,792  100.0  52.6  Pancevo  15,246  8,741  100.0  57.3  Paracin  8,659  4,721  100.0  54.5  Pecinci  2,923  1,453  100.0  49.7  Prijepolje  6,872  3,740  100.0  54.4  Sabac  19,901  11,255  100.0  56.6  Smederevo  14,973  8,770  100.0  58.6  Vrsac  7,564  4,084  100.0  54.0      Source: National Employment Service of the Republic of Serbia  Table 3. Labor force: 2006  Absolute values  Shares (%)     Total  Women  Total  Women  Serbia  2,942,925  1,368,574  100.0  46.5               Cohort 2  370,076  171,210  100.0  46.3  Arilje  8,524  3,374  100.0  39.6  Cacak  45,978  22,553  100.0  49.1  Kraljevo  49,870  23,099  100.0  46.3  Leskovac  55,382  26,013  100.0  47.0  Pancevo  52,946  24,528  100.0  46.3  Paracin  20,679  9,427  100.0  45.6  Pecinci  6,957  2,983  100.0  42.9  Prijepolje  14,538  7,194  100.0  49.5  Sabac  47,964  22,403  100.0  46.7  Smederevo  44,330  18,601  100.0  42.0  Vrsac  22,907  11,035  100.0  48.2      Sources: Tables 1–2  The female participation in employment is displayed on Charts 1–3. It was higher than the  male participation only in terms of entrepreneurs in Cacak exclusively. Six municipalities within  Cohort 2 were ranked lower than Serbia in respect of the portion of women employed with enter‐ prises and entrepreneurs taken separately. On the other hand, seven municipalities within Cohort  2 were ranked lower than Serbia in respect of the portion of women employed with enterprises  and entrepreneurs taken together. Smederevo, with the leading role of the US Steel in its economy,  was at the bottom of the list in each case.  Volume 40 • Autumn 2007 • 71  Chart 1. Female participation in the total employment (%): 2006  46.7 45.3 45.1 43.1 43.1 41.9 40.9 39.7 39.1 38.0 35.9 33.5 Cacak Vrsac Prijepolje Leskovac S E R B I A Pancevo Kraljevo Sabac Paracin Pecinci Arilje Smederevo     Source: Table 1  Chart 2. Female participation in the employment with enterprises (%): 2006  49.8 47.3 45.2 44.8 44.7 43.2 42.5 41.9 41.5 40.1 39.5 37.7 Pecinci Prijepolje Cacak Arilje Vrsac S E R B I A Leskovac Sabac Paracin Pancevo Kraljevo Smederevo     Source: Table 1  Chart 3. Female participation in the employment with entrepreneurs (%): 2006  52.2 46.8 46.7 44.5 43.0 42.7 37.7 35.0 33.7 26.2 23.8 23.5 Cacak Vrsac Pancevo Leskovac Kraljevo S E R B I A Prijepolje Sabac Paracin Arilje Pecinci Smederevo     Source: Table 1  The female participation  in unemployment  is shown on Chart 4. Only  in Pecinci was the  share of unemployed women lower than the share of unemployed men. Six municipalities within  Cohort 2 had a higher rank than Serbia. Among these municipalities, Smederevo was at the top of  the list.  2007 ‐ 72  •  Economic Analysis®  Chart 4. Female participation in unemployment (%): 2006  58.6 57.9 57.3 56.6 54.5 54.4 54.0 54.0 52.9 52.6 51.4 49.7 Smederevo Kraljevo Pancevo Sabac Paracin Prijepolje S E R B I A Vrsac Cacak Leskovac Arilje Pecinci     Source: Table 2  The female participation in the labor force is given on Chart 5. It was lower than the male  participation both for Serbia and all the municipalities within Cohort 2. In comparison with Serbia,  a lower share of women in the labor force was recorded for six municipalities within Cohort 2.  Chart 5. Female participation in the labor force (%): 2006  49.5 49.1 48.2 47.0 46.7 46.5 46.3 46.3 45.6 42.9 42.0 39.6 Prijepolje Cacak Vrsac Leskovac Sabac S E R B I A Pancevo Kraljevo Paracin Pecinci Smederevo Arilje     Source: Table 3  The rates of employment and unemployment, in total and for women, are presented in Table  4. The rate of the total employment is calculated as a percentage ratio of all the employed to the  total labor force, while the rate of the female employment is computed as a percentage ratio of em‐ ployed women to the female labor force. Consequently, the rates of the total and female unem‐ ployment are obtained by subtracting the rates of the total and female employment from one hun‐ dred (see also Charts 6–7).  Table 4. Rates of employment and unemployment (%): 2006  Employment  Unemployment     Total  Women  Total  Women  Serbia  68.8  63.8  31.2  36.2                 Cohort 2  63.8  56.8  36.2  43.2  Arilje  76.1  69.0  23.9  31.0  Cacak  62.5  59.6  37.5  40.4  Volume 40 • Autumn 2007 • 73  Kraljevo  68.0  60.0  32.0  40.0  Leskovac  59.5  54.7  40.5  45.3  Pancevo  71.2  64.4  28.8  35.6  Paracin  58.1  49.9  41.9  50.1  Pecinci  58.0  51.3  42.0  48.7  Prijepolje  52.7  48.0  47.3  52.0  Sabac  58.5  49.8  41.5  50.2  Smederevo  66.2  52.9  33.8  47.1  Vrsac  67.0  63.0  33.0  37.0      Sources: Tables 1–3  Chart 6. Unemployment rates both for men and women (%): 2006  47.3 42.0 41.9 41.5 40.5 37.5 33.8 33.0 32.0 31.2 28.8 23.9 Prijepolje Pecinci Paracin Sabac Leskovac Cacak Smederevo Vrsac Kraljevo S E R B I A Pancevo Arilje     Source: Table 4  Chart 7. Unemployment rates for women (%): 2006  52.0 50.2 50.1 48.7 47.1 45.3 40.4 40.0 37.0 36.2 35.6 31.0 Prijepolje Sabac Paracin Pecinci Smederevo Leskovac Cacak Kraljevo Vrsac S E R B I A Pancevo Arilje     Source: Table 4  The unemployment rates, in total and for women in particular, were high everywhere. Only  for Arilje and Pancevo were they lower than for Serbia.  New enterprises  New enterprises in 2006 accounted for 11,510 in Serbia, and 953 in Cohort 2 (see Tables 5–6).  New enterprises emerged, for the most part, in the private sector, which thus appeared to be the  leading  sector  of  ownership.  The  private  sector  in  Cohort  2  was  expanded  by 911  enterprises,  while all other sectors of ownership were enlarged by 42 enterprises only. Newly opened private  2007 ‐ 74  •  Economic Analysis®  enterprises, distinguishable by  large numbers, were those  in: Pancevo (217), Sabac (145), Cacak  (122), and Kraljevo (106).  Table 5. Number of new enterprises by ownership: 2006     Total  State  Public  Private Cooperative Mixed  Serbia  11,510  250  4  10,927  196  133                      Cohort 2  953  19    911  18  5  Arilje  28  1     25  2     Cacak  128  6     122        Kraljevo  109  2     106  1     Leskovac  78  6     72        Pancevo  224  1     217  5  1  Paracin  61       61        Pecinci  12       10  2     Prijepolje  22       22        Sabac  154  3     145  3  3  Smederevo  90       88  1  1  Vrsac  47        43  4           Source: Business Registers Agency of the Republic of Serbia  The distribution of new enterprises by activities shows that the wholesale and retail trade  was the most attractive sector of activity in Serbia, as well as in Cohort 2 (except for Arilje). The  greatest number of new enterprises in this sector within Cohort 2 was notified for Pancevo (114).    Table 6. Number of new enterprises by activities: 2006    Serbia  Co‐  hort 2  Arilje Cacak Kra‐ ljevo Les‐  kovac Pan‐ cevo Para‐ cin  Pecin‐  ci  Prije‐  polje  Sabac    Sme‐  derevo Vrsac Total  11,510  953  28  128  109  78  224 61  12  22  154  90  47  Agriculture, forestry, water  resources management  355  30  2  2  2  1  8  1  1    5  2  6  Fishing industry  9                          Mining and quarrying  industry  40  5  1  1    1        1  1    Manufacturing industry  1,872  197  11  29  27  19  31  10  3  5  42  15  5  Electricity, gas, water sup‐ ply  28                          Construction  765  59  3  7  7  7  15  3    1  9  4  3  Wholesale and retail trade  4,363  453  10  55  45  31  114 41  4  11  77  45  20  Hotels and restaurants  334  14      2  1  6        2  2  1  Transportation, storage,  telecommunications  703  68  2  18  4  6  17  2  1  4  3  7  4  Financial mediation  87  1                    1    Real estate businesses  2,473  93    10  15  7  26  3  2  1  13  8  8  Public administration,  compulsory social security  3                          Education  104  10      2  2  2          4    Health and social work  97  11    4  1  1  3    1      1    Public utilities, personal  services  277  12    2  3  3  1  1      2      Source: Business Registers Agency of the Republic of Serbia  Volume 40 • Autumn 2007 • 75  New entrepreneurs  There were – as  it might have been expected, considering  the size of  initial  investment –  more new entrepreneurs than new enterprises in 2006. New entrepreneurs amounted to 45,867 in  Serbia, and 6,549 in Cohort 2 (see Table 7). The largest number of new entrepreneurs within Cohort  2 was recorded for Pancevo (1,426).  The wholesale and retail trade was again a well‐favored activity by far, both in Serbia and  Cohort 2 (with the exception of Arilje). It attracted 16,009 entrepreneurs in Serbia, and 2,513 entre‐ preneurs in Cohort 2. The greatest number of new wholesalers and retailers within Cohort 2 was  reported for Pancevo (685).    Table 7. Number of new entrepreneurs by activities: 2006     Serbia  Co‐ hort 2  Arilje Cacak Kral‐ jevo Lesko vac  Panč evo  Para‐ ćin  Pećinci Prije‐ polje  Sabac  Smeder evo  Vrsac Total  45,867 6,549  133  892  829 785  1,426 326 82  291  659  809  317  Agriculture, forestry, water  resources management  518  60  1  4  9  7  8  9  1  3  5  3  10  Fishing industry  4                                  Mining and quarrying indus‐ try  23  2       2                       Manufacturing industry  6,721  967  51  187  128 134  122 62  14  60  89  97  23  Electricity, gas, water supply  6  1                            1  Construction  4,598  563  8  80  93  90  102 26  8  19  45  71  21  Wholesale and retail trade  16,009 2,513  30  264  278 320  685 124 35  84  245  307  141  Hotels and restaurants  5,098  711  23  99  125 72  79  41  9  29  102  94  38  Transportation, storage, tele‐ communications  4,238  773  5  112  64  66  264 21  9  57  32  121  22  Financial mediation  333  60  1  3  10  10  2  2     5  13  13  1  Real estate businesses  4,680  494  8  77  67  51  85  20  4  17  68  62  35  Public administration, com‐ pulsory social security  3  1          1                     Education  168  15     1  1  1  4  1        2  3  2  Health and social work  767  92     16  17  9  19  3  1  5  8  6  8  Public utilities, personal ser‐ vices  2,698  297  6  49  35  24  56  17  1  12  50  32  15  Households  3                                      Source: Business Registers Agency of the Republic of Serbia  Conclusion  The economic performance of the municipalities within Cohort 2 was weak in 2006, as the  baseline year. In comparison with Serbia, the majority of these municipalities had a lower share of  women  in employment  (in  total, and by enterprises and entrepreneurs), and a higher share of  women in unemployment. The unemployment rates, in total and for women in particular, were  high everywhere. Only for two municipalities were they lower than for Serbia. At last but not the  least, new enterprises and new entrepreneurs were established, for the most part, in the wholesale  and retail trade – which is not crucial for the economic growth of impoverished areas.  Literature  1. Vukotic‐Cotic  G.  (2006),  Relative  position  of  the  selected  municipalities  in  Serbia,  2005,  pp.  1‐77,  2007 ‐ 76  •  Economic Analysis®  http://www.ien.bg.ac.yu/download/wp06‐9.pdf  2. Vukotic‐Cotic G. (2007), Cohort 1 of the MEGA Program: The economic performance from March 2005 to March 2007,  pp. 1‐22, http://www.ien.bg.ac.yu/download/COHORT%201‐IES.pdf